Šílený zločinec doktor Mabuse žije na klinice pro léčbu duševních chorob, kterou vede profesor Baum. Tento lékař se stane Mabusovým přisluhovačem a bez omluvy plní jeho příkazy psané na lístcích papíru. Mabuse zemře, ale zločiny pokračují, neboť Baum věří v reinkarnaci a považuje sám sebe za nově vtěleného...
Spisovatele záhad zaujme příběh známého zločince Dimitriose Makropolouse, jehož mrtvé tělo bylo nalezeno vyplavené na pobřeží v Istanbulu. Rozhodne se sledovat Dimitriosovu kariéru po Evropě, aby se o něm dozvěděl více. Cestou se k němu připojí tajemný pan Peters, který má vlastní motivaci.